Lacy Leadership

Success is Near

Insights

a múlt hónapban megosztottuk a betekintést a vállalkozások tulajdonosainak leggyakoribb kilépési stratégiáiról. Ha úgy döntött, hogy eladja Kanadai magánvállalatát, fontos, hogy gondosan mérlegelje az eladás adóügyi következményeit, mivel ez befolyásolja a tranzakció szerkezetét. Kanadában két fő módszer létezik egy magánvállalkozás értékesítésére: részvényeladás és eszközeladás. részvényértékesítés során az egyén (vagy magánszemélyek) közvetlenül a Vevőnek adja el […]

a múlt hónapban megosztottuk a betekintést a vállalkozások tulajdonosainak leggyakoribb kilépési stratégiáiról. Ha úgy döntött, hogy eladja Kanadai magánvállalatát, fontos, hogy gondosan mérlegelje az eladás adóügyi következményeit, mivel ez befolyásolja a tranzakció szerkezetét.

Kanadában két fő módszer létezik egy magánvállalkozás értékesítésére: részvényeladás és eszközeladás.

részvényértékesítés során az egyén (vagy magánszemélyek) közvetlenül a Vevőnek adja el a vállalat részvényeit. A részvényeladás magában foglalja a vállalat eladását, a vevő lényegében átveszi az üzletet. Egy tipikus részvényértékesítés során az összes eszköz és kötelezettség a társaságnál marad,és az új tulajdonosra kerül.

eszközértékesítés során a vállalat eladja üzleti eszközeinek egy részét vagy egészét (amely magában foglalhatja a leltárt, berendezéseket, épületeket, működő tőkét, A/R-t, szellemi tulajdont, szerződéseket stb.) vevőnek, de maga a vállalat nem kerül értékesítésre. Az eszközértékesítés során az eladó megtartja a Társaság mint jogi személy tulajdonjogát.

mindegyik módszernek adóhatása van mind az eladó, mind a vevő számára. Általában a részvényértékesítést az eladók részesítik előnyben, hogy kihasználják a kedvező tőkenyereség-kezelést, míg az eszközértékesítést a vásárlók részesítik előnyben a kockázat minimalizálása érdekében.

egyes esetekben lehetséges egy hibrid eladás — amely egyesíti a részvény-és eszközértékesítés elemeit a kockázat és az adókövetkezmények kiegyenlítése érdekében.

bár minden tranzakció egyedi, az alábbiakban áttekintjük a Kanadában bejegyzett magánvállalkozások értékesítésével kapcsolatos leggyakoribb adózási megfontolásokat:

RÉSZVÉNYELADÁS

a részvényeladást általában az eladók részesítik előnyben, mivel ez általában kedvező tőkenyereség-kezelést eredményez. Ha egy magánszemély eladja részvényeit egy társaságban, a részvények korrigált költségalapját meghaladó bevétel, valamint a részvények eladása során felmerült bizonyos költségek, a nyereség, amely csak 50% – ban adóköteles.

Továbbá, ha a részvények minősülnek minősített Small Business Corporation (QSBC) részvények, az eladó lehet, hogy menedéket részben vagy egészben a kapott tőkenyereség adó igénylésével élettartam tőkenyereség mentesség (LCGE). 2020-ban a QSBC részvények LCGE-je 883 384 dollár volt.

ennek ellenére a részvényeladás gyakran alacsonyabb eladási árat eredményez, szemben az ugyanazon vállalkozás eszközértékesítésével. Ez annak köszönhető, hogy a részvényeladások általában magasabb jövőbeni adókötelezettségeket és magasabb szintű kockázatot jelentenek a vásárlók számára.

fontos, hogy az eladó mérlegelje a részvényeladás adókedvezményeit a teljes eladási árral szemben. Jó gyakorlat a vállalati részvények értékesítésének adózás utáni eredményének kiszámítása és összehasonlítása a vállalati eszközök értékesítésével. A nagyobb cégek és a bonyolultabb ügyletek esetében a tőkenyereség-adókedvezmények kevésbé fontosak lehetnek a vételár maximalizálásához és a rendelkezésre álló társasági adó halasztási lehetőségekhez képest.

Részvényértékesítés-a vevő perspektívája
részvényértékesítés esetén a vevő vállalja a vállalkozás összes ismert és ismeretlen kötelezettségét. Emiatt a vevő védzáradékot kérhet az ügyleti megállapodásban, hogy elkerülje az értékesítés előtti adó vagy jogi kötelezettségek felelősségét. Az eladót felkérhetik, hogy jelentős ideig nyújtson kiterjedt garanciákat, kártalanításokat és személyes garanciákat.

a kötelezettségek mellett a Vevő a megszerzett eszközök meglévő adóköltségét is örökli, ami korlátozza a jövőben rendelkezésre álló értékcsökkenés összegét. Ha összehasonlítjuk egy eszköz eladó, amely lehetővé teszi a vevő, hogy növelje az adó költsége a megszerzett eszközök a jelenlegi piaci értéküket, a vevő részvény eladó adó hátrányai jelentős lehet.

bár általában nem a vásárlók első választása, vannak olyan tényezők, amelyek motiválhatják a Vevőt a részvényvásárlás folytatására. Ha a vállalat márkája és hírneve jelentős értéket képvisel, és a vevő ugyanazt vagy hasonló üzletet kíván folytatni, a részvényvásárlás vonzó lehetőség lehet.

vannak bizonyos adójellemzők is, amelyek vonzóvá tehetik a részvényvásárlást a vevő számára, mint például a nem tőkeveszteség-átvitel és a befektetési adójóváírás.

ASSET SALE

az egyik legfontosabb hátránya, hogy eladja az üzleti keresztül egy eszköz eladó az, hogy mivel a cég fél a tranzakcióban, az egyes eladó nem követelheti a rendelkezésre álló LCGE.

az eszközértékesítés kettős adóztatást is eredményezhet az eladónak. Az eszközértékesítés során a bevétel átkerül a vevőtől a vállalkozáshoz, amelynek társasági adót kell fizetnie az elhatárolt nyereség után, és rendeznie kell a fennálló kötelezettségeket, mielőtt a nettó bevételt (általában osztalékként) elosztaná az eladónak, mint részvényesnek. Az osztalékot ezután az eladó személyes marginális adókulcsa alapján adóztatnák.

ha a vevő ragaszkodik az eszközértékesítéshez, az eladónak magasabb vételárat kell kérnie a megnövekedett adóterhek kompenzálására.

eszközértékesítés – a vevő perspektívája
sok vásárló inkább üzleti eszközöket vásárol, mint részvényeket. Ennek egyik fő oka az eszközértékesítéssel járó kockázat csökkenése. A vevő kiválaszthatja és kiválaszthatja azokat a konkrét eszközöket, amelyek érdeklik őket,és nem felelősek a meglévő üzleti ügyekkel kapcsolatos kötelezettségekért, kivéve azokat, amelyeket szándékosan választanak.

ezenkívül egy eszközértékesítésben, ellentétben a részvényértékesítéssel, a vevő növelheti bármely értékcsökkenthető ingatlan adóköltségét a jelenlegi piaci értékére. A megszerzett eszközök adóalapjának ez a növelése csökkenti a vevő jövőbeni adóterheit, mivel lehetővé teszi a tőkeköltség-juttatás (cca) nagyobb mértékű levonását.

vételár allokáció
az eszközértékesítésben fontos szerepet játszik, hogy a vételárat hogyan osztják el az egyes eszközök között. A vevők általában motiváltak arra, hogy a vételár nagyobb részét készletre vagy értékcsökkenthető ingatlanra fordítsák annak érdekében, hogy a jövőben magasabb adócsökkentési igényekből részesüljenek. Másrészt, az eladók szeretné minimalizálni jövedelem értékesítéséből származó készlet és visszaszerezni tőkeköltség juttatás korábban levont értékcsökkenthető ingatlan. Az eszközértékesítés és a részvényeladás közötti tárgyalások általában a vételár-allokációt eredményezik valahol a közepén, lényegében az eladó Elveszett LCGE értékének megosztásával a két fél között.

hibrid értékesítés

az üzlet és a tranzakció egyedi körülményeitől függően a hibrid értékesítés hatékony módja lehet az eladó és a vevő adózási céljainak áthidalására. Mind a részvények, mind a konkrét üzleti eszközök értékesítésének kombinálásával az eladó felhasználhatja LCGE-jét, míg a vevő részben növeli a vásárolt eszközök adóköltségét.

itt van egy egyszerűsített magyarázat a közös hibrid eladási megközelítésre: az eladó nyereségért eladja részvényeit a vevőnek az LCGE igénylése érdekében. Az eladó ezután eladja az üzleti eszközöket elhatárolt nyereséggel egy eszközértékesítés révén, amely lehetővé teszi a vevő számára, hogy ezekben az eszközökben fokozott költségalap legyen. A vevő ezután átszervezéssel konszolidálja mind a részvényeket, mind az egyes eszközöket.

megjegyzés: a hibrid értékesítés tényleges lépései lényegesen összetettebbek, és a jövedelemadóról szóló törvény számos rendelkezést tartalmaz, amelyek befolyásolhatják a hibrid tranzakciókat. A negatív adókövetkezmények elkerülése érdekében fontos, hogy konzultáljon egy szakértővel, és mérlegelje az összes lehetséges adózási és üzleti vonatkozást, mielőtt továbblépne.

készülj fel

számos tényezőt kell feltárni, amikor eldönti az optimális értékesítési módszert az Ön vállalkozása számára. Az adózási kérdéseket a legjobb előre megfontolni. Ha a következő néhány évben értékesíti vállalkozását, érdemes részletes vállalati áttekintést végezni a lehetséges akadályok vagy lehetőségek feltárása érdekében. Lehetnek olyan intézkedések, amelyeket most megtehet—például a részesedések átszervezése vagy átszervezése—, hogy segítsen elérni az optimális eredményt a jövőben.

az S+C Partners elkötelezett abban, hogy segítsen Önnek
csapatunk itt van, hogy támogassa Önt. Ha itt az ideje, hogy eladja vállalkozását, hagyja, hogy szakértői tanácsadóink végigvezessék Önt a folyamaton. Stratégiai tanácsadást tudunk nyújtani a tranzakció előtt, alatt és után annak biztosítása érdekében, hogy az értékesítés olyan módon legyen felépítve és végrehajtva, amely megfelel az Ön személyes céljainak és maximalizálja adózási helyzetét.

kérjük, hívjon minket a 905-821-9215 vagy írjon nekünk a [email protected] ha bármilyen kérdése van, vagy segítségre van szüksége.

Vélemény, hozzászólás?

Az e-mail-címet nem tesszük közzé.